Durch wirtschaftliche Turbulenzen und die aufkommende Klimadebatte zu Beginn des 21. Jahrhunderts gewinnen alternative Anlagemöglichkeiten bei Anlegern zunehmend an Bedeutung.
Die Spekulation mit metallischem oder unedlem Lithium ist ein Beispiel für diesen Trend. Hierbei wird eine Möglichkeit geschaffen, das prognostizierte Wachstum der Nachfrage nach Lithium-Metall aufgrund der wachsenden Verbreitung von Lithiumbatterien in zahlreichen Technologiebranchen (wie der Elektromobilität) durch ein Anlageinstrument nachverfolgen zu können. Lithiumbatterien sind zu einer bevorzugten tragbaren Energiequelle für Geräte wie Mobiltelefone geworden, weil sie effizienter und skalierbarer sind als Nickel-Metallhydrid-Batterien der vorherigen Generation.
Als primärer Preistreiber wird dabei in Zukunft die Volatilität der Lieferkette angesehen. Daher wird primär ein Verkäufermarkt prognostiziert, wodurch das Metall zu einer rentablen Investition wird. Dieses Modell neigt jedoch dazu, den Einfluss anderer Faktoren außerhalb der grundlegenden Angebots-/Nachfragekurven zu vernachlässigen, wie z.B. die Marktregulierung und die zunehmende Tendenz, dass kostspieligere Komponenten durch neue Technologien ersetzt werden sollen. Die aktuellen Prognosen für den globalen Markt für Lithium-Ionen-Batterien reichen von 26 Milliarden Dollar im Jahr 2023 ("Navigant Research") bis zu sehr optimistischen 33 Milliarden Dollar im Jahr 2019 ("Transparency Market Research").[1]
Metall edit
Lithium-Metall ist ein extrem weiches, hochreaktives und brennbares Element. Es ist angereichert in den Mineralien spodumene und pegmatite zu finden, aus denen es wirtschaftlich gewonnen werden kann. Mineralische Lagerstätten mit größeren Ressourcen finden sich dabei in den USA, Kanada, Australien, China, Simbabwe und Russland. Lithium ist das leichteste Metall des Periodensystems und das am wenigsten dichte, feste Element. Seine Ordnungszahl ist 3 (direkt hinter Helium bei 2 und Wasserstoff bei 1), seine Dichte beträgt 0,53 kg/L. Das alkali metal dient heutzutage hauptsächlich als Grundlage für Lithiumbatterien, die in allen Arten von elektronischen Geräten verwendet werden. Weitere industrielle Anwendungen sind die Herstellung von hitzebeständigem Glas und Keramik, Hochleistungslegierungen, die in Flugzeugen verwendet finden, und Schmierfette.[2] Lithium deuteride wird in gestuften thermonuklearen Waffen als Fusionsbrennstoff verwendet. Lithiumverbindungen finden als mood stabilizing drugs auch Anwendung in der Psychiatrie. Dabei teilt sich die weltweite Nutzung von Lithium in folgende Bereiche auf: Keramik und Glas 31%; Batterien 23%; Schmierfette 9%; Luftbehandlung 6%; Primäraluminiumproduktion 6%; Strangguss 4%; Gummi und Thermoplaste 4%; Pharmazeutika 2%; und andere Anwendungen 15%.[3]
Globale Ressourcen und Produktion edit
Die weltweite Produktion von Lithium soll sich von 20.000 Tonnen im Jahr 2000 auf 80.000 Tonnen im Jahr 2020 vervierfachen. Der Abbau von Lithiummetall ist relativ kostengünstig, vor allem auf Hochgebirgsplateaus, wo Lithium aus von der Sonne verdampften Soleteichen gewonnen wird. In den fünf Jahren bis 2018 kam der größte Anstieg der weltweiten Lithiumproduktion aus den Hartgesteinsminen in Westaustralien, wo inzwischen 7 Minen in Produktion sind.[4]
Die identifizierten Lithiumressourcen belaufen sich auf insgesamt 5,5 Millionen Tonnen in den Vereinigten Staaten und etwa 34 Millionen Tonnen in anderen Ländern, so dass Lithium nicht als seltener Rohstoff anzusehen ist. Die identifizierten Lithiumressourcen für Bolivien und Chile betragen 9 Millionen Tonnen bzw. mehr als 7,5 Millionen Tonnen. Die identifizierten Lithiumressourcen für Argentinien, China und Australien belaufen sich auf 6,5 Millionen Tonnen, 5,4 Millionen Tonnen bzw. 1,7 Millionen Tonnen. Kanada, Kongo (Kinshasa), Russland und Serbien verfügen über Ressourcen von jeweils etwa 1 Million Tonnen. Die identifizierten Lithiumressourcen für Brasilien belaufen sich auf insgesamt 180.000 Tonnen.[5]
Die 3 weltweit wichtigsten lithiumproduzierenden Länder im Jahr 2016 sind laut US Geological Survey.[6]
Australien edit
Im Jahr 2016 lieferten australische Unternehmen 14.300 Tonnen Metall, was einer Steigerung von 1.300 Tonnen gegenüber 2014 entspricht. Das Land entwickelt die Greenbushes lithium project, die sich im Besitz und unter der Leitung von Talison Lithium befindet. Greenbushes ist die größte bekannte einzelne Lithium-Reserve der Welt und ist seit über 25 Jahren in Betrieb. Der Standort bietet auch einen einfachen Zugang für asiatische Elektronikunternehmen, die weltweit die größten Lithiumverbraucher sind. Die gesamte australische Produktion erfolgte bisher in Form von Spodumenkonzentrat mit ca. 6% LCE, das zur Raffination nach China verschifft wurde. In den Jahren 2017-18 war die australische Produktion auf 2,1 Millionen Tonnen Spodumenkonzentrat im Wert von 1,6 Milliarden Dollar gestiegen. Drei separate Raffinerien sind im Bau, die Lithiumhydroxid und Lithiumkarbonat produzieren werden.[7]
Chile edit
Im Jahr 2016 lieferten die chilenischen Bergwerke 12.000 Tonnen Lithium und damit die zweithöchste Menge an Lithium. Insgesamt verfügt Chile mit über 7,5 Millionen Tonnen des Elements über die größten bestätigten Lithiumreserven der Welt. Nach dieser Schätzung beherbergt das Land etwa fünfmal mehr Lithium als Australien, das die zweitgrößten Reserven aufweist. Insbesondere die Atacama-Salzwüste ist die bedeutendste Quelle der massiven Lithiumproduktion des Landes, und es wurde berichtet, dass ein Projekt allein etwa 20% der weltweiten Lithiumproduktion ausmacht. Während Australien Lithium aus traditionellen Hartgesteinsminen gewinnt, wird das Lithium Chiles in Sole unter der Oberfläche von Salinen gefunden. Diese Sole wird gesammelt und behandelt, um das Element vom Abwasser zu trennen.
Argentinien edit
Im Jahr 2016 überholte Argentinien zum ersten Mal China und wurde zum drittgrößten Produzenten von Lithium. Argentinien verfügt über Lithiumreserven von ca. 9 Mio. Tonnen (so ist der Salar del Hombre Muerto Teil des Lithiumdreiecks, in dem vermutlich mehr als die Hälfte der weltweiten Lithiumreserven lagert). Aufgrund der weltweit gestiegenen Nachfrage zeigt der Lithiumabbau im Land keine Anzeichen einer Verlangsamung, die Produktion soll sich bis 2019 verdreifachen.
Das Lithium-Dreieck edit
Das Dreiländereck der Staaten Chile, Bolivia, und das nordwestliche Argentina wird als das sogenannte Lithium Triangle bezeichnet. Das Lithium-Dreieck ist bekannt für seine Salarae, einschließlich des bolivianischen Salar de Uyuni, Chiles Salar de Atacama, und Argentiniens Salar de Arizaro. Man geht davon aus, dass das Lithium-Dreieck mehr als 75% der vorhandenen bekannten lithium-Reservern beinhaltet.[8]
Anlageinstrumente edit
Gegenwärtig gibt es auf dem Markt eine Reihe von Optionen, um in das Metall zu investieren. Während der Kauf von physischen Lithiumaktien kaum möglich ist, können Anleger Aktien von Unternehmen kaufen, die im Lithiumabbau und in der Lithiumproduktion tätig sind.[9] Außerdem ist der Kauf eines Lithium-ETF möglich, dieser fasst mehrere Rohstoffproduzenten zusammen.
Lithiumindex edit
Die Leistung der globalen Lithiumindustrie wird durch den Solactive Global Lithium Index abgedeckt. Der Index setzt sich aus Unternehmen zusammen, die in erster Linie im Bereich der Lithiumproduktion und Lithiumverarbeitung tätig sind, wie z.B. dem Lithiumabbau, der Exploration und der Produktion von Lithium-Ionen-Batterien.
Minenunternehmen edit
Es existieren zahlreiche Unternehmen, die für einen wesentlichen Teil ihrer Einnahmen auf Lithium angewiesen sind. Beispiele hierfür sind:
- Advantage Lithium, ein in Kanada ansässiger Lithium-Explorer mit einem großen Entwicklungsprojekt im Cauchari-Becken in Argentinien
- Sociedad Química y Minera, ein chilenischer Hersteller von Pflanzennährstoffen und Chemikalien, der in großem Umfang auch Lithium produziert. Die Hauptproduktionsanlagen befinden sich in der Atacama Desert.
- FMC Corporation, ein diversifiziertes Chemieunternehmen mit Sitz in Philadelphia, konzentriert sich daneben auf Lithium (Oktober 2018: Lithium Division Spin-off von Livent Corporation)
- Albemarle Corporation, ein Industrieunternehmen, Hersteller von Lithiumchemikalien
- Bearing Resources, ein kanadisches Unternehmen, entwickelt ein Lithium-Sole-Projekt in Chile
- Bacanora Minerals, ein kanadisches Unternehmen, entwickelt eine Lithiummine in Mexico, Sonora, hält außerdem eine bedingte Liefervereinbarung mit Tesla
- Lake Resources, ein australisches Unternehmen, Besitzer der größten Lithium-Lizenzen in Argentinien
- Westwater Resources, Inc. entwickelt Projekte in Uran, Graphit, Lithium und Vanadium. Das Unternehmen besitzt zwei Lithium-Projekte in der frühen Entwicklungsphase - eines in Utah und das andere in Nevada.[10]
- Lithium Americas Corp, ein kanadisch/argentinisches Unternehmen, Produzent und Lieferant von Lithium, mit großen Anlagen in Argentinien und im US-Bundesstaat Nevada
- RB Energy, ein kanadisches Unternehmen, hat 2014 Gläubigerschutz beantragt, siehe Financial Post[11]
- MGX Minerals, ein diversifiziertes kanadisches Bergbauunternehmen, ist an Petrolithiumprojekten in Westkanada und den Vereinigten Staaten beteiligt [12]
- Kodal Minerals, ein kleines Bergbau- und Explorationsunternehmen, konzentriert sich derzeit auf sein großes Lithiumprojekt in Mali
- Savannah Resources, ein in Portugal ansässiger und in London börsennotierter Lithium-Minenbetreiber. Das Unternehmen konzentriert sich auf die Lithium-Hartgesteinsextraktion im Gegensatz zur Sole-Extraktion, die in South America vorherrschend ist.
- E3 Metals Corp, ein Lithium-Entwickler mit Sitz in Alberta
- MétAmpère Limited, Entwicklung einer Hartgestein-Lithium-Mine und Verarbeitungsanlage in Cornwall, Großbritannien
Börsengehandelte Fonds edit
Siehe auch edit
- Alternative investments
- List of countries by lithium production
- Lithium Production
- Lithium Triangle
- Minor metals
- Sprott Molybdenum Participation Corporation
- Traditional investments
- Uranium Participation Corporation
Seltene Materialien als Investments edit
Einzelnachweise edit
- ^ Howard, Wilmont (May 7, 2014). "The Lithium Industry: Will Supply Meet Demand?". seekingalpha.com. Retrieved 2015-04-24.
- ^ "How to Invest in Lithium". commodityhq.com. Retrieved 2015-04-24.
- ^ "How to Invest in Lithium". elementinvesting.com. Retrieved 2015-04-28.
- ^ "WESTERN AUSTRALIAN MINERAL AND PETROLEUM STATISTICS DIGEST 2017-18" (PDF). Minewral and Petroleum Stats WA Gov.
- ^ "Lithium Statistics and Information". U.S. Geological Survey. 2011.
- ^ "8 Top Lithium-producing Countries". Commodity.com. December 14, 2017. Retrieved 2017-12-14.
- ^ . WA Government Dept Mining and Petroleum/. 2019 http://www.dmp.wa.gov.au/Documents/About-Us-Careers/Stats_Digest_2017-18.pdf.
{{cite web}}: Missing or empty|title=(help) - ^ "The Lithium Triangle"http://latintrade.com/the-lithium-triangle/. Latin Trade. Retrieved 2017-8-13.
- ^ "How to Invest in Lithium". commodityhq.com. Retrieved 2015-04-24.
- ^ Westwater Resources, Inc. (2018-09-26), Westwater Resources - Lithium Market, retrieved 2018-09-26
- ^ "RB Energy meltdown highlights tough times for lithium, rare earth firms". Financial Post. Retrieved 2017-04-01.
- ^ https://www.reuters.com/article/mgx-minerals-lithium-idUSL5N1FH5U7